Recorde-se que em 98, Jeff Hawkins e Donna Dubinsky, co-fundadores da Palm, saíram da empresa para fundarem a Handspring. A fusão deverá acontecer no Outono. Os accionistas da Handspring irão receber 0,09 acções da Palm por cada uma da Handspring. Sendo assim accionistas da Handspring ficarão deter 32,2 por cento das acções da nova empresa, e os da Palm ficarão com a maioria dos títulos e com o controlo da empresa, com 67,8%. Ao todo, os accionistas da Handspring irão receber 13,9 milhões de acções da Palm, no valor total de 168,8 milhões de dólares. Com esta fusão, a Palm espera poupar anualmente cerca de 25 milhões de dólares. A nova sociedade abrangerá desde os computadores de bolso até aos terminais móveis.